國誠投顧：“市場先生”情緒很不穩(wěn)
昨日三大指數(shù)集體收金針探底形態(tài)，在昨天的復(fù)盤中就明確給大家講到，這是見底反彈的信號，今日市場也是如愿迎來了久違的反彈。當(dāng)然今日的復(fù)蘇到底是回光返照還是上漲開端，還需要繼續(xù)關(guān)注。
日內(nèi)來看，大盤今日高開后全天高位震蕩，創(chuàng)業(yè)板指領(lǐng)漲。盤面上，醫(yī)藥股全天強(qiáng)勢，輔助生殖、醫(yī)藥商業(yè)、新冠檢測等醫(yī)藥相關(guān)板塊集體走強(qiáng)，萬孚生物、雅本化學(xué)、蘭衛(wèi)醫(yī)學(xué)等多股漲停。此外，電力、光伏、建筑、三胎等板塊盤中輪動活躍。有色、油氣等周期類板塊全天調(diào)整。總體上個股漲多跌少，兩市超3500只個股上漲，超120只個漲超9%。滬深兩市今日成交額10787億，較上個交易日縮量830億。
板塊方面，新冠治療、輔助生殖、新冠檢測、醫(yī)藥商業(yè)、中藥等板塊漲幅居前，貴金屬、油氣開采、農(nóng)業(yè)、東數(shù)西算等板塊跌幅居前。截止收盤，滬指漲1.22%，深成指漲2.18%，創(chuàng)業(yè)板指漲2.67%。北向資金全天凈賣出33.74億元，其中滬股通凈賣出11.18億元，深股通凈賣出22.56億元。
巴菲特的老師格雷厄姆講過“市場先生”寓言故事：“設(shè)想你在與一個叫市場先生的人進(jìn)行股票交易，每天市場先生一定會提出一個他樂意購買你的股票或?qū)⑺墓善辟u給你的價格，市場先生的情緒很不穩(wěn)定，因此，在有些日子市場先生很快活，只看到眼前美好的日子，這時市場先生就會報出很高的價格，其他日子，市場先生卻相當(dāng)懊喪只看到眼前的困難，報出的價格很低。另外市場先生還有一個可愛的特點(diǎn)，他不介意被人冷落，如果市場先生所說的話被人忽略了，他明天還會回來同時提出他的新報價。市場先生對我們有用的是他口袋中的報價，而不是他的智慧，如果市場先生看起來不太正常你就可以忽視他或者利用他這個弱點(diǎn)。但是如果你完全被他控制后果將不堪設(shè)想。”
最近A股的“市場先生” 情緒也很不穩(wěn)，昨天大跌，今天大漲，很多磚家喊出了“ V型反轉(zhuǎn)，中期見底”的口號，老魏的觀點(diǎn)與眾不同，我覺得現(xiàn)在就是“超跌反彈，中期磨底”，明天市場就要告別普漲，開始兩極分化。原因何在？第一、外圍沖突久拖不決；第二、全球商品大漲，高通脹可能引發(fā)美聯(lián)儲超預(yù)期加息；2把寶劍高懸頭上，想大盤反轉(zhuǎn)的小伙伴還是洗洗睡吧？
你看外資最近2個交易日的表現(xiàn)，從凈賣出的角度看，昨日凈賣出超100億，今日凈賣出34億左右，這說明外資還是不敢抄底，預(yù)示A股目前的底部結(jié)構(gòu)還沒有走出來，如果接下來，大盤指數(shù)的二次回踩缺口，外資還是無動于衷的話，則大盤還要繼續(xù)探底鞏固。
今日新冠治療概念領(lǐng)漲兩市，其中龍頭股中國醫(yī)藥更是巨單封一字板，帶領(lǐng)著相關(guān)個股強(qiáng)勢上漲。板塊的強(qiáng)勢也跟近期國內(nèi)的疫情有關(guān)，整個新冠相關(guān)板塊指數(shù)大漲6%以上，其中不乏蘭衛(wèi)醫(yī)學(xué)、廣生堂這樣的20cm的個股。老魏認(rèn)為，近期國內(nèi)疫情或?qū)⒊掷m(xù)一段時間，只要大盤不出現(xiàn)黑天鵝性質(zhì)的大跌，這個概念短期內(nèi)將會有持續(xù)性的機(jī)會。
投資建議：新冠疫情預(yù)計(jì)中長期與人類共存，疫情走向不確定因素較高，建議從三個維度篩選主題投資機(jī)會：1）需求持續(xù)性好，2）競爭格局較優(yōu)，3）傳統(tǒng)業(yè)務(wù)具備估值一定支撐。建議關(guān)注相關(guān)標(biāo)的：
1）新冠抗原檢測：東方生物、萬孚生物、安旭生物、博拓生物、奧泰生物；
2）疫苗加強(qiáng)針：智飛生物、康希諾、康泰生物；
3）新冠藥：君實(shí)生物、以嶺藥業(yè)；
4）CDMO 供應(yīng)鏈：藥明康德、凱萊英、博騰股份。