本刊編輯部丨何艷
作為南京前首富實控的公司，*ST宏圖已全然不復往日榮光。最近，公司不僅因連續5年財務造假擬被監管層處罰，而且還拉響了退市警報。令投資者頭疼的是，公司股價節節敗退，長期表現低迷，最近兩個交易日更是一字跌停。
涉嫌巨額財務造假
(資料圖)
2023年4月18日晚間，*ST宏圖發布公告稱，公司收到證監會《行政處罰及市場禁入事先告知書》。經查，*ST宏圖涉嫌違法事實如下：1.虛構交易，虛增收入和利潤。2017年至2018年，*ST宏圖通過宏圖三胞高科技術有限公司（簡稱宏圖三胞）及其32家子公司、3家分公司與三胞集團安排設立、借用并控制的，交由宏圖三胞管理的南京龍昀電腦有限公司等18家公司虛構購銷業務，虛增收入和利潤，導致2017年和2018年年度報告存在虛假記載。2.虛減負債。2017年至2018年，*ST宏圖（包括宏圖三胞）以自己名義與銀行、信托等金融機構發生未進行賬務處理融資共計33筆，金額合計87.66億元，截至2021年12月31日尚未完全償還，2017年至2021年末未償還融資余額分別為71.32億元、73.52億元、73.34億元、72.81億元、72.81億元；*ST宏圖（包括宏圖三胞）以第三方名義通過商業保理和票據貼現等發生未進行賬務處理的融資共計25筆，金額合計28.07億元，截至2021年12月31日尚未完全償還，2017年至2021年年末償還融資余額分別為19.31億元、24.67億元、24.67億元、24.67億元、24.67億元。3.重大遺漏。2017年10月25日，*ST宏圖形成董事會決議，同意*ST宏圖簽署《保證合同》，為《國內保理合同》(F17C1952)項下保理本金總額不超過人民幣貳億壹仟萬元，期限壹年的債務提供連帶責任保證擔保。*ST宏圖未在相關定期報告中披露該事項，導致2017年至2021年年度報告存在重大遺漏。
證監會擬決定對控股股東三胞集團責令改正，給予警告，并處以400萬元的罰款。對實際控制人袁亞非給予警告，處以200萬元的罰款，并采取10年市場禁入措施。同時，*ST宏圖時任董事長兼總裁廖帆、時任董事兼財務總監宋榮榮等其他十余位涉及人員均被給予了罰款、警告等處罰。
基于以上違法事實，根據相關司法解釋，如果投資者于2018年4月10日至2021年12月31日期間買入*ST宏圖，并在2022年1月1日后賣出或仍持有并曾產生一定浮虧（無論是否解套）均可發起索賠，您可登錄證券市場紅周刊官網，通過“民間維權”頻道進行在線維權，參與由《證券市場紅周刊》“民間維權”欄目組織的索賠征集活動，以維護自身合法權益。廣大投資者在獲得賠償前無需支付任何律師費用。
拉響退市警報
公開資料顯示，*ST宏圖于1998年上市，是集零售連鎖、金融服務、藝術品拍賣、科技制造、地產開發五大主業加金融股權投資的綜合類大型上市公司。2000年，“金陵前首富”袁亞非找到*ST宏圖時任董事長劉曉峰，合資創辦了宏圖三胞。
2004年，袁亞非入主危機中的*ST宏圖，實現曲線上市。2005年，宏圖集團將股權轉讓給三胞集團和中森泰富，實控人由江蘇省信息產業廳變更為袁亞非。
此后幾年，*ST宏圖實現了快速發展。數據顯示，2011年至2015年，公司營收CAGR（年復合增長率）超過10%，歸屬凈利潤CAGR超過20%。不過，危險也在同時醞釀。2018年6月，*ST宏圖控股股東三胞集團突發債務危機，這一風險也直接傳導至旗下的上市公司。這一年年末，*ST宏圖出現了到期票據無法足額償付情況。風險扎堆，導致*ST宏圖2018年股價暴跌超60%。
進入2021年，基本面并無改觀的*ST宏圖股價一度跌破1元/股紅線，面臨面值退市風險。同時，*ST宏圖2022年業績預告顯示，因重要子公司宏圖三胞被申請破產清算，該公司對應收款項計提大額信用減值損失，預計2022年末凈資產為-58.31億元到-54.32億元，2022年年報披露后可能將觸及凈資產為負的財務類退市風險警示。
此外，在近期上交所下發的監管函中也指出，*ST宏圖2017年至2021年定期報告存在虛假記載和重大遺漏。其中，2020年及2021年虛減負債金額合計194.96億元，且占該兩年披露的年度期末凈資產合計金額的4106.92%，該情形屬于“公司披露的資產負債表連續兩年存在虛假記載，資產負債表虛假記載金額合計達到5億元以上，且超過該兩年披露的年度期末凈資產合計金額的50%”，因此將觸及相關規定的重大違法強制退市情形，可能被實施重大違法強制退市。
對于相關事項后續進展，《紅周刊》將保持持續關注。