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①中信建投：市場上行行情仍在初期 A股有望逐步轉(zhuǎn)為增量行情
中信建投認(rèn)為，市場上行行情仍在初期，后續(xù)一個階段將迎來政策與基本面共振增強，且風(fēng)險偏好不斷修復(fù)，A股有望逐步轉(zhuǎn)為增量行情，某種程度上A股可以和2014年四季度或者2019年一季度作類比。海外方面，美國7月非農(nóng)不及預(yù)期，就業(yè)市場持續(xù)降溫，加息預(yù)期回落、港股上行趨勢顯著。近期重點關(guān)注行業(yè)：券商、保險、地產(chǎn)鏈（地產(chǎn)/建材/鋼鐵）、建筑、汽車、有色/石油等。
②天風(fēng)證券：市場或短暫整理再出發(fā)
天風(fēng)證券研報認(rèn)為，綜合來看，短期市場風(fēng)險偏好或?qū)⒊袎海驅(qū)⒍虝盒菡桓闹衅谏闲械呐袛唷Ｌ祜L(fēng)證券的行業(yè)配置模型顯示，8月繼續(xù)沿用高景氣策略，目前跟蹤的景氣度數(shù)據(jù)顯示，分析師預(yù)期增速較高并有上調(diào)的板塊排名靠前的是發(fā)電及電網(wǎng)、保險、商貿(mào)零售、家電、通用設(shè)備。
③中信證券：消費電子板塊磨底，靜待復(fù)蘇，關(guān)注創(chuàng)新與供給端機會
中信證券表示，展望未來，重點看好2023年消費電子需求穩(wěn)步復(fù)蘇以及相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈機會。伴隨宏觀波動邊際減弱，未來消費電子需求有望穩(wěn)步復(fù)蘇，建議重點關(guān)注：上游設(shè)計端，重點關(guān)注庫存拐點、估值低位的IC設(shè)計公司；中游零組端，重點關(guān)注受益需求恢復(fù)+布局創(chuàng)新藍(lán)海的零部件公司；下游整機端。
④華泰證券：A股仍然處于三季度階段行情的做多時間
華泰證券研報認(rèn)為，A股仍然處于Q3階段行情的做多時間：第一，與1月末指數(shù)空間“錨”對比，當(dāng)前全A/上證/滬深300仍有一定交易空間；第二，短期影響A股的β變量偏正面，積極因素在于，7月美國非農(nóng)連續(xù)第二個月低于預(yù)期、7月國內(nèi)PPI同比或迎來U底拐點。配置角度，中期維持戰(zhàn)略看多電子，尤其是在美國硬著陸風(fēng)險緩和下、與全球庫存周期見底相關(guān)度更高的電子細(xì)分領(lǐng)域（消電/面板/元件）；長期新增戰(zhàn)略看多醫(yī)藥（投融資周期反轉(zhuǎn)+籌碼壓力緩和+調(diào)整時空充分）。
（文章來源：第一財經(jīng)）